Nina will ganz nach oben. Die ambitionierte Tänzerin macht ihren Konkurrentinnen im New Yorker Ballettensemble in einer Neuinszenierung von Schwanensee den Rang streitig. Doch ausser dem unschuldigen weissen Schwan, den sie perfekt verkörpert, wird auch sein Pendant, der subversive schwarze, verführerische Schwan verlangt. In ihrem Ehrgeiz gibt sie alles, um in die Rolle zu schlüpfen. Dabei gerät sie jedoch zusehends in einen finster-psychotischen Sog, an dem sie schliesslich zu zerbrechen droht.